人民幣貶值會影響理財產品嗎

A. 人民幣貶值的當下 什麼理財產品更保值

應選擇波動性小，回報預期較為穩定的美元資產，慎炒外匯與黃金。
換匯者增多
8月12日，人民幣對美元匯率再次下挫千點，記者實地走訪了三家銀行發現，咨詢換匯的人士確實增多。這其中，准備出國旅遊的，海外留學生的家長較多。
下午2點左右記者來到了位於北京市蓮寶路附近的一家工商銀行網點，碰到一位女士前來咨詢換匯的事。
「正好全家去旅遊需要換美元，前幾天太忙沒來得及到網點換。」上述女士說道，結果就差幾天，感覺需要多花不少，怕繼續貶值就預約來換美元。
人民幣暴跌意味著：換同樣的美元要比以前花更多人民幣。按照上述女士說法，同樣換1萬美元，按照8月10日的1美元對6.116中間價和12日的1美元對6.3306中間價計算，12日的比10日多花超2000元。
位於蓮寶路附近的建設銀行工作人員向記者表示，進入8月份，換匯的明顯增加了，不只是這兩天。
「來換匯的主要是旅遊的、留學的、理財的」，上述建行的工作人員說道，近兩天人民幣貶值，來換匯的確實增多了，如果換的額度比較大，需要提前預約。
如何享受美元升值紅利
人民幣對美元匯率中間價下跌，則意味著換取相同的美元要花費更多的人民幣。
銀率網理財分析師閆自傑建議，投資者可重點關注美元和黃金相關的投資產品。如果有海外資產配置需求，應該密切關注近期人民幣匯率走勢，一旦下跌趨勢確立，應及時制定應對措施，減少因人民幣貶值所帶來的損失。
據記者了解，以往人民幣貶值時，外幣理財產品熱度會提升，在此期間發售的外幣理財產品收益率也會比以往更高。閆自傑解釋道：「人民幣對美元貶值，確實會影響到掛鉤匯率的一些結構性理財產品。因此，對於外幣理財產品，尤其是美元理財產品，要重點關注匯率走勢。」一位招商銀行的客戶經理也向記者介紹，今天問及外幣理財產品的客戶確實有所增多。
記者登錄興業銀行官網查詢到，一款名為「天天萬匯通B款」的美元理財產品，第28期在2015年8月5日始銷，預計年最高收益率為2.4%，第29期在8月12日始銷時，預計年最高收益率已被提高到2.5%。
人民幣的貶值，也使得QDII基金受益。QDII是指經我國有關部門批準的可以在境外金融市場投資於有價證券的機構投資者。興業證券一位基金經理向記者表示，隨著美元走強，且美聯儲加息預期增強，部分QDII基金的投資價值將顯現出來。
博時基金國際組投資總監何凱表示，未來人民幣可能存在進一步溫和貶值的動力。何凱建議投資者進一步配置美元資產，但同時提醒在資產選擇過程中還應注意選擇自身波動性較小，回報預期較為穩定的資產，這樣才能更為充分地享受美元升值的紅利。
不宜大量買黃金
人民幣對美元匯率下跌，如何實現資產的保值增值？哪些資產風險增加，不宜買入？業內分析人士認為，紙漿、航空類股票將承壓，炒外匯與黃金需慎重。
長城證券研究所所長向威達分析稱，接連兩天來的人民幣匯率波動來得有些突然，令部分市場投資者對未來預期不確定，進而減少人民幣資產，增加美元資產。這可能導致人民幣計價的股票、房地產價格下跌。
向威達指出，從行業來看，人民幣匯價下跌對外匯債務高的企業不利。比如外匯債務較重的航空、依賴進口的紙漿，這些行業將承擔更大壓力，相關股票、債券可能受到拖累。
銀率網分析師閆自傑則認為，對於普通投資者來說，不要輕易涉足炒外匯以及掛鉤匯率的資產。盡管目前人民幣匯率有所回落，但央行將其定調為「合理調整」，後續行情還很難有定論。
中國黃金集團黃金珠寶有限公司市場部總經理凌豐田認為，目前黃金仍處於熊市，並且三季度美聯儲加息的預期增加，金價仍承壓，加之近日受避險需求刺激金價上漲，因此近期不宜大量購入黃金。美聯儲加息的靴子落地前後，可能才是黃金投資的一個窗口期。

B. 如何看待人民幣貶值家庭理財的影響

在當前的經濟情況下，如何進行家庭理財才不至於資產貶值呢？首先，咱們應該清楚家庭資產的結構，清除家庭的不良資產。
【家庭不良資產】
不良資產一般多用於企業中，但是在家庭財務中也同樣存在一些不良資產，如果不加以控制，會導致家庭財富的流失，影響家庭財富的健康。在家庭資產中，一些產出效益不高的低效資產、減值資產、有高額養護成本支出的資產以及閑置的固定資產，例如家用電器、汽車等都屬於家庭不良資產的范疇，需要果斷及時的清除，尤其是一些作用不大的能作為二手物品清除的盡量變現。
當然，一些不符合家庭實際情況的「雞肋」保單，該舍棄就舍棄，而一些高位買進的套牢的股票該割肉就果斷拋售，非常冷門的收藏和大量不用的活期存款屬於低效資產，該處理的及時處理。
【過多的負債】
從投資理財角度講，適度負債也是一種理財，但是家庭資產負債比率過高，就會嚴重影響家庭財富的質量。實際上，過多的負債不僅僅是指借別人的錢，還包括自己借出去的錢，這兩方面如果都占家庭財富較高的比例，就可能演變成家庭財富中的「有毒」資產，而對家庭財富危害最大的就是債務，而且處理不當，其「毒性」還會蔓延。
建議一方面及時還清利息較高的欠款，如處理家庭不良資產獲得的資金就可以用來還貸；另一方面則是將債務資產降低到家庭財富可承受的范圍之內，一般控制在家庭財富的30%以內較穩妥，最好不好利用信用卡來還貸，不要拆東牆補西牆。
在美聯儲加息落地，人民幣貶值還在繼續，資產配置荒的寒冬還沒有過去的時候，新的一年馬上就要來臨了，家庭理財也應該提上日程了，但是在進行2016年理財布局之前，清除家庭財富中的「有毒」理財產品才能在來年的理財大戰中立於不敗之地，所以趕緊將自己家庭財富中的「有毒」理財資產及時清理吧。

C. 人民幣貶值對於理財有哪些影響

由於人民幣的貶值，就會使得我們這些理財的人所購買的一些東西也貶值，專然後就會造成一屬些經濟上的損失，畢竟我們在去購買這些理財產品，或者說理財的過程中流通的都是人民幣，所以現在人民幣貶值對我們來說就是一件會有比較大損失的事情。

D. 人民幣貶值對在銀行理財有影響嗎

其實你只要不是做涉外理財的話，就幾乎沒有影響，如果你做的是外匯業務，或者是涉外理財的話，人民幣貶值會帶來具體影響，具體是虧是賺，要看你做的理財是看多人民幣還是看空人民幣了.

E. 人民幣貶值對你的理財，生活有何影響

如果購買的理財產品和外匯不關聯的話，沒有任何影響，同時如果不進行進出口貿易工作的話，對生活也基本沒有影響

F. 人民幣貶值對你的理財，生活有何影響，該如何應

近來，人民幣對美元匯率大幅度走貶引起了市場的高度關注。未來一段時期內，人民幣對美元匯率預計仍將整體仍延續近期雙向波動的運行格局。而眾多研究成果均表明，「匯率→外匯儲備→貨幣供應量→物價」這種傳導機制是確定存在並且具有強有效性的。因此，研究當前人民幣匯率大幅貶值，對居民理財、物價水平的影響，具有重要意義。

那麼，在人民幣匯率貶值的背景下，居民理財應當何去何從，物價水平將會有何變化？

一、歷史上我國匯率、外匯儲備以及物價水平變化情況

自1994年以來，我國外匯儲備、人民幣有效匯率以及國內物價水平的變化情況，大致可以分為四個階段。

（一）快速增長階段

1994~1997年外匯儲備快速增長，伴隨人民幣升值，通貨膨脹。經過1994年外匯管理體制重大改革，外匯儲備穩步攀升，到1997年12月，外匯儲備達到了1398.9億美元，比1994年1月增長了455.98％。在國內外匯市場供給大於需求的情況下，人民幣匯率面臨巨大的升值壓力。名義有效匯率從1994年初的84.36上升到1997年末的104.44，實際有效匯率從1994年初的75.97上升到1997年末的116.13。在1994年和1995年兩年間我國經歷了嚴重的通貨膨脹，同比的物價指數最高時候都過了120。到1994年10月峰值出現，達127.7。從1996年實現軟著陸以後，同比物價指數持續下滑。直到1997年末的100.4，物價趨於穩定。

（二）匯率波動階段

1998~2000年外匯儲備穩定，伴隨人民幣匯率波動，通貨緊縮。受亞洲金融危機影響，外部需求的減少和「人民幣不貶值」政策，人民幣匯率面臨貶值壓力。國際收支狀況的相對惡化，外匯儲備增長速度銳減。1998年的外匯儲備僅增50.69億美元，1998至2000年全國外匯儲備增量總額為256.84億美元，甚至不如1997年一年的增長額348.41億美元。

同時，周邊國家匯率不斷貶值，市場形成了人民幣貶值的預期。中央銀行為了防止人民幣匯率劇烈波動，避免經濟緊縮，採取了寬松的貨幣政策與防止貨幣貶值的匯率政策。保證了人民幣匯率的穩定。

名義有效匯率從1998年初的107.43上升到2000年末的109.53，但實際有效匯率還是有所下降，從1998年初的117.67下降到2000年末的113.02。在金融危機的影響下1998年2月CPI出現負增長，為99.90，標志著中國經濟出現通貨緊縮。在1999年4月和5月CPI負增長達到低谷，為97.80。

（三）人民幣貶值階段

2001~2004年亞洲金融危機過後，外匯儲備增長加快，伴隨人民幣貶值，物價上漲。亞洲金融危機後我國經濟迅速復甦，但仍處於通貨緊縮狀態。國際收支相對改善，人民幣匯率由貶值壓力轉為升值預期。外匯供給持續大於需求，給人民幣造成巨大的升值壓力。

與此同時，中國在2001年12月加入了世界貿易組織，由於我國出口增長相對較快與外資積極進入，國際社會要求人民幣升值的論調高漲，美國、日本、歐盟等紛紛要求人民幣升值，人民幣面臨著巨大的升值壓力。而匯率上升將會抑制我國的出口，不利於繁榮國內經濟以緩解通貨緊縮。為穩定匯率，中央銀行被迫擴大購匯規模和人民幣的投放量。

所以，這段時間內，匯率並未出現太大波動，名義有效匯率從2001年初的109.53下降到2004年末的96.36，實際有效匯率則從2001年初的113.02下降到2004年末的96.95。而由於2000年以後，中央實施的擴張性財政政策以及我國國民經濟的加快增長，CPI全部由負轉正，出現上升趨勢，我國開始走出通貨緊縮的陰影，2004年四個季度CPI指數分別為105.20、104.30、102.80、102.40

（四）人民幣幣值穩定波動階段

2005年至今，外匯儲備急劇增長，伴隨人民幣升值，物價上漲。2005年7月21日開始實行以市場供求為基礎，參考一籃子貨幣進行調節、有管理的浮動匯率制度。此後人民幣匯率彈性增強，波動幅度逐步擴大，且人民幣持續升值，某種程度上反映了中央銀行外匯干預和沖銷的壓力。中央銀行的外匯市場干預仍然以穩定人民幣匯率波動幅度為主。

人民幣匯率在不斷升值，且外匯儲備總額不斷增長。2005年至2012年，整體上看外匯儲備增量長期維持正增長，但由於受美國次貸危機的影響，在2009年出現了短暫的幾個月負增長，人民幣匯率也有了短暫的急劇波動，同時伴隨著短暫的通貨緊縮。

綜上我們可以看出，在我國外匯儲備平穩快速增長的同時，往往也伴隨著人民幣的升值、物價的上漲，在外匯儲備增長受挫的情況下，人民幣的有效匯率也是不穩定的，物價也會出現下降。

而且，兩次大的匯率改革之後都伴隨著三個變數的急劇上漲，說明匯率制度的改革對三個變數都是有影響的。

那麼，此次人民幣貶值，伴隨著外匯儲備下降，對我們未來的理財會有什麼影響？

二、人民幣貶值，對中國居民的多面影響有哪些？

人民幣貶值壓力加劇，主要將影響如下三類人群：留學生、海淘一族和出國旅遊的人群。

（一）留學生的留學支出將大幅增加

留學生群體作為外匯需求比重最大的一類人群，其留學生的生活費、學雜費付出的成本都會相應地增加。有子女正在留學，特別在美國留學，但沒有換足夠外匯的家庭，可能要多花一大筆錢。

而由於暑期一直是留學、旅遊旺季，對外匯的需求也較平時略高。匯率變動使市民換匯成本上漲。例如，假設以前匯5萬美元，在1美元兌人民幣6.4的大背景下，只需32萬人民幣，以當前人民幣匯價1美元=6.7人民幣，則需33.5萬元人民幣。僅僅一個月的時間，需要多出1.5萬元人民幣。多數留學生家長每月給海外留學孩子匯生活費的時候都要比以前多出數千塊。

（二）熱衷海外購物的海淘一族的換匯成本將增加

購買外國的商品，摺合成人民幣會比以前貴。國內消費者「海淘」同樣的貨品要花更多的錢。特別是部分海淘家長是新生兒家長，每月都有奶粉、化妝品支出。新生兒家長每月如果是500美元的奶粉錢的話，一個月之前只需要3200元人民幣，而現在則需要多出出150元人民幣每月。對於普通家庭來說，仍然是不小的支出。

（三）出國旅遊人群開支將增加

到了國外，交通、酒店住宿等花銷都會變多，而在境外購買化妝品、名包、名表的人，也不得不多掏腰包了。旅行社也可能提高境外游的報價，尤其是去往美國的線路。

據有關數據統計分析，2017年中國公民出境旅遊13051萬人次，中國保持世界第一大出境旅遊客源國地位。2017年中國公民出境旅遊花費達1152.9億美元，相比2016年增長5％。中國已連續多年保持世界第一大出境旅遊客源國地位。

隨著人民幣匯率貶值，極有可能，中國公民出境旅遊人數將逐漸減少。而疲軟多年的入境游外國客戶人數將毫無疑問增加。

三、此次人民幣貶值預期下，普通人應當如何理財並應對？

鑒於當前美國經濟還將保持相對於歐元區和日本經濟的強勢，加上美聯儲可能超預期加息、特朗普此前批評美元升值的態度發生改變、國際資本避險需求增加等因素，短期內美元階段性升值還可能持續一段時間，但突破前期高點（103）的可能性不大，人民幣對美元匯率也難以觸及前期低點（6.95）。更進一步說，人民幣對美元匯率將跟隨美元升值而被動貶值，人民幣匯率指數將繼續保持穩中有升的態勢。

需要兌換美元的多為留學一族、海淘一族和驢友一族，需要充分利用外幣直接付款，從而減少利用人民幣還款而受到的損失；並及時分期兌換，並注意觀察匯率變化，盡量從低位進入，適時調整投資和資產配置策略。

主要有以下幾個應對策略：

（一）美元需求較大的家庭提前鎖定風險

對於家中有海外關系的家族，特別是對於下半年前往美國留學、旅遊的家庭，在人民幣對美元小幅貶值趨勢下，現在購入美元，提前鎖定匯率波動風險不失為合理的策略。

目前，根據《個人外匯管理辦法》，境內個人外匯匯出境外用於經常項目支出，單筆或當日累計匯出不超過等值5萬美元的，憑本人有效身份證件在銀行辦理；單筆或當日累計匯出超過等值5萬美元的，憑本人有效身份證件和有交易的相關證明等材料在銀行辦理。5萬美元的換匯額度在當年清零，因此需要在當年內使用完畢。

（二）普通居民大規模配置美元資產的必要性不大

特別是在中美無風險利差仍保持相對穩定的情況下，人民幣對美元的貶值幅度，可能還不及中美無風險利差，大量境外金融機構增持人民幣資產即可作為佐證。當然，合理的資產配置多元化仍是普通投資者努力的方向。

（三）黃金價格可能會出現小幅的回調

美元和黃金反向走勢幾乎已成為一種鐵律，在美元升值趨勢下，黃金價格下跌可能會成為一種必然。4月下旬以來，國際黃金價格已從1370美元跌至當前的1260美元左右，跌幅達6.7％，與美元指數的升值幅度基本相當。

（四）預測匯率趨勢或用金融衍生工具規避外匯風險

一是不利用金融衍生工具的自然避險法，譬如採取對己方更有利的幣種和結算方式；通過壓低采購價格、提高出口報價向供貨商或客戶轉嫁或共同分擔匯兌損失風險；在合同中加列匯率條款。

二是使用銀行或金融機構提供的金融工具，為自身提高控制匯率風險能力。主要的金融工具有遠期結售匯、遠期合同套期保值、貨幣期貨套期保值、貨幣期權套期保值、貨幣掉期、出口寶（匯率鎖定）等。

總之，在未來人民幣匯率劇烈波動的大背景下，我國物價水平有可能隨人民幣匯率波動而出現通貨膨脹或通貨緊縮。居民需要根據匯率趨勢預測人民幣走勢並根據自身情況做出提前換匯、鎖定風險或大規模配置美元避險的策略。

G. 人民幣貶值的話將給p2p理財帶來哪些影響

人民幣貶值互聯網金融理財市場利率或被隨之抬高，這一現象將緩解一部分理財資金的專流出。屬利率回升只是暫時現象，P2P行業利率水平在年利率不超過18%的前提下持續回歸理性，依舊是未來主要趨勢。也有P2P從業人士分析指出，人民幣貶值，對於P2P來說是利好。人民幣貶值，地產、銀行受影響，股市會出現波動，進而導致市場風險偏好進一步下降，而居民的投資理財需求仍然是存在，這就給了理財渠道一些新的機會。P2P理財選擇投理想

H. 人民幣匯率變動對於不同理財產品有哪些影響

人民幣上周出現的波動引發廣泛關注。昨日記者調查發現，人民幣匯率的變動，也直接關繫到眾多理財產品未來收益走向，推高了銀行發行外幣理財產品的數量，外幣理財受到熱捧。

分析認為，人民幣匯率變動對於不同理財產品的影響各不相同，因而投資者應及早根據市場變動，主動調整投資策略。此外，記者調查發現，目前國有五大行的中短期保本型理財產品收益率多已跌破4%，正式進入「3」時代。

對於人民幣匯率的變動，某股份制銀行的理財經理指出，外匯市場的波動比較大，未來趨勢並不明朗，因此不建議過多地關注外匯方面的理財，尤其是部分不懂外匯市場的投資人，往往連理財產品的具體投資方向都不明晰，容易造成盲目投資。

「從歷史投資情況而言，客戶想要通過投資外匯理財產品獲得外匯升值超額收益的難度較大。這不僅需要較多的金額，而且還要面對外匯市場較大的波動性，投資到期後的貨幣兌換存在不確定性。」有分析人士指出。

隨著當前股市出現調整，從長遠看，股票資產的配置比重有望提升。分析認為，此舉將加大對銀行理財產品的影響。與此同時，受人民幣波動預期的影響，不少中國投資者開始關注外幣投資。

理財產品銷售

將持續分流

此外，隨著互聯網金融監管的指導意見出台和細則陸續落地，包括微眾銀行等在內的民營銀行以及互聯網金融崛起。分析認為，未來預計互聯網金融對於銀行理財產品銷售也將產生持續分流，部分投資人也開始轉向互聯網金融方面投資。

隨著上周人民幣的波動，銀行發行的理財產品也出現了較大的調整，如美元、澳元、港元等理財產品都出現了發行新增，且銷售方面出現了十分火爆的場面。

外幣理財產品增加

普益財富數據顯示，上周，人民幣理財產品792款，較上期減少3款；美元理財產品18款，比上期增加8款；澳元理財產品6款，較上期增加2款；港幣理財產品4款，較上期增加1款；歐元理財產品2款，較上期增加1款；英鎊理財產品1款，較上期增加1款。

利率方面，隨著人民幣波動預期升溫，外幣理財產品的收益率也出現了小幅上升。根據銀率網統計，上周外幣理財產品總計發行14款，在主要的外幣理財產品中，澳元產品平均預期收益率為3.57%，較前周上升0.1個百分點；我國香港港元產品平均預期收益率為1.8%，較前周上升0.38個百分點；美元產品平均預期收益率為2.05%，較前周上升0.26個百分點。

人民幣對美元的匯率貶值，勢必會導致銀行理財產品收益率承壓下行。普益財富研究員鍾鴻銳表示，從銀行理財產品負債端和資產端分析，下半年銀行理財產品收益率趨勢本來就存在向下趨勢，人民幣貶值無疑會確立並加強這一趨勢。由於美元強勢，美元理財產品的發行量可能會增加。

預期收益率低至2.25%

上周，銀行理財產品的平均預期收益率為4.73%，較上期減少5個基點。其中，預期最高收益率在6.00%及以上的理財產品共30款，市場佔比為3.65%，環比減少0.16個百分點。

本周固定收益類人民幣理財產品投資期限最短為3天，最長為1070天。固定收益類人民幣理財產品預期收益率最低為2.25%，最高6.50%。

除了利率走低，理財產品的發行也受到了下滑的影響，普益財富監測數據顯示，上周70家銀行共發行了823款理財產品，發行銀行數比上期減少7家，產品發行量增加10款。

上周，城市商業銀行發行326款，較上期減少6款；股份制商業銀行發行246款，較上期減少18款；國有控股銀行發行179款，較上期增加51款；農村金融機構（包含農村商業銀行、農村信用社）發行63款，較上期減少13款；外資銀行發行9款，較上期減少4款。

鍾鴻銳認為，人民幣匯率下行對於銀行理財產品的規模增加起到了負面影響，增速可能會出現一定程度的放緩，但是銀行理財市場規模增加的大趨勢不會改變。

外幣理財

需注意產品信用風險

外幣理財需注意產品信用風險，累計收益藏貓膩。部分外匯理財產品宣傳將3年甚至5年的收益疊加起來示人，往往可達到15%甚至20%的驚人高度。實際上，投資人得到的收益並不高。

此外，還需要注意掛鉤標的，防止貨幣被變換。外匯理財產品中有與利率指數掛鉤的，也有與匯率指數掛鉤的，還有的與黃金掛鉤，建議摸清產品是不是結構性產品，存不存在杠桿(特別重要)。如果存在杠桿，當發生虧損時往往會非常嚴重。

理財建議

適當配置 勿過於偏重

興業銀行廣州分行資深理財師李立表示，購外幣理財產品應注意外幣理財收益情況。據觀察，近期市面外幣理財產品收益也呈下降趨勢。同時，普通理財產品收益率呈普遍下降趨勢，一年期理財產品收益率在5%左右居多。從股票市場來看，近期股票市場波動加劇。後端掛鉤股票的資產收縮，包括各類結構化產品優先順序、股票質押產品、兩融資產等額度緊缺，前段時間市場上頻頻出現理財產品額度緊張的局面，近兩周這種情況才逐步得到緩解。

I. 人民幣貶值對p2p理財有什麼影響

理財市場主力將流向海外
理財市場中的套利盤將伺機撤出。人民幣持續貶值將會將大量資金轉投到海外市場中去，對於互聯網金融理財市場而言，余額寶等貨幣基金理財、P2P等固定派息理財或面臨一定的資金流出壓力。
抵押型貸款P2P網貸平台也將受到沖擊
隨著人民幣持續貶值，以人民幣計價的資產將遭遇沖擊，首當其沖就是地產，隨著形勢的轉變，過去人民幣升值湧入的資產熱錢湧出，加之房產稅隨時出台，整個地產行業面臨下行壓力，傳導至P2P網貸平台，以房產抵押為主、抵押率較高的長期借款項目或存在一定逾期壓力。風險增加。
理財市場利率會有所上升
隨著人民幣貶值，互聯網金融理財市場利率或被隨之抬高，這一現象將緩解一部分理財資金的流出。在人民幣不斷貶值的態勢下，將閑置資金投資P2P網貸是個保本增值的方式，此時的利率上升將有助於人民幣貶值的情況下個人財產得到增值。

J. 人民幣升值或是貶值是否會對貨幣基金理財產品照成影響

會產生影響，現在經濟正處於下行，已經處於負利率時代，人民幣不停貶值。
為了緩專解經濟下行的壓屬力，貨幣類理財產品收益都有不等的降低。像銀行定期理財收益僅在1.5%，余額寶收益也跌破了3%，到了「2」時代。就連投資的p2p產品「活寶」收益也由原先的15%跌到了12%，就這種國資平台也難逃人民幣貶值帶來的影響，反正各家收益都有不同程度的跌。