貼現國債內在價值

『壹』 為什麼低利附息債券比高利附息債券內在價值要高

一般來說 內在價值指公司潛在的能力
如果公司發行的是低利付息債券 那麼當到期時 它將有比發行高利付息債券更好的付息能力
因為需要支付的利息少 風險自然要小
公司利潤就更高一點 這當然有利於公司的發展
而且一般發行高利付息債券
說明公司對籌集到這筆資金的需求較高
公司為籌集到資金不惜發行高利債券
風險也更大
側面也反應出公司自己口袋裡的錢少

『貳』 如何對貼現債券的價值進行評估

貼現債券：債券發行者在債券到期後按照債券票面金額向債券持有人兌付，但在到期之前，債券的市場價格是低於其面值的。

『叄』 國債的貼現利率為8%，還剩180天到期，面值1000元，該國債的內在價值是多少

180天可以等同於半年，或者用(180/365)來計算
FV factor = (1+0.08)^(180/365)=1.0387
1000/01.0387=962.74

『肆』 在計算債券投資價值是時，貼現是什麼意思

一般在條件相同情況下，單利計息的現值要高於復利計息的現值，根據終值
算出現值就是貼現

單利貼現就是每期都按同一利率來計算

復利貼現就是利滾利

如果一次還本付息債券按單利計息、單利貼現，其內存價值決定公式為：(P：債券的內在價值;M：票面價值;i：每期利率;n：剩餘時期數;r：必要收益率)

P=M(1+i*n)╱(1+r*n)

如果一次還本付息債券按單利計息、復利貼現，其內存價值決定公式為：

P=M(1+i*n)╱(1+r)n

如果一次還本付息債券按復利計息、復利貼現，其內存價值決定公式為：

P=M(1+i)n╱(1+r)n

對於一年付息一次的債券來說，按復利貼現和單利貼現的價值決定公式分別為：
P=C/1+r+C/(1+r)^2+C/(1+r)^3+...+C/(1+r)^n+M/(1+r)^n
=∑C/(1+r)^t+M/(1+r)^n
P=∑C/(1+r×t)+M/(1+r×n)
其中：P--債券的內在價值，即貼現值。
C--每年收到的利息；M--票面價值；n--剩餘年數；
r--必要收益率； t--第t次，0<=t<=n。
對於半年付息一次的債券來說，由於每年會收到兩次利息，因此，在計算其內在價值時，要對上面兩個公式進行修改。第一，貼現利率採用半年利率，通常是將給定的年利率除以2；第二，到期前剩餘的時期數以半年為單位計算。通常是將以年為單位計算的剩餘時期數乘以2。公式在形式上看以一年期的依然相同，只不過其中的r為半年必要收益率，n為半年一算。

其他債券計算公式如此類推

債券按付息方式分類，可分為貼現債券、零息債券、附息債券、固定利率債券 、浮動利率債券 。 在國外，貼水發行的折現債券有兩種，分別為貼現債券和零息債券（Zero Coupon Bonds）。 貼現債券是期限比較短的折現債券。是指債券券面上不附有息票，在票面上不規定利率，發行時按規定的折扣率，以低於債券面值的價格發行，到期按面值支付本息的債券。從利息支付方式來看，貼現國債以低於面額的價格發行，可以看作是利息預付。因而又可稱為利息預付債券、貼水債券。

『伍』 債券的內在價值如果一次還本付息按復利計息，復利貼現結果是否相同

大致明白你要說的是什麼，你是不是問票面利率和內涵利率是否相同？
不考慮相關稅費時，票面利率/內涵利率=（票面價值/發行價格）的5次方根。

如果是按票面價值發行且不考慮相關稅費，票面利率=內涵利率；
如果折價發行，票面利率<內涵利率；
溢價發行，票面利率>內涵利率。
考慮有關稅費時，票面利率/內涵利率=（票面價值/（發行價格-相關稅費））的5次方根。

『陸』 某種貼現式國債面額為100元，貼現率為3.82%，到期時間為90天，則該國債內在價值怎麼算

該國債的內在價值=100×(1-90÷360×3.82%)=99.045（元）。

貼現債務的內在價值公式如下：

『柒』 某國債貼現率為8%，還剩180天到期，面值1000元，該國債內在價值是多少

參考答案 店員：木瓜？！先生：no！no！

『捌』 關於貼現率和內在收益率，內在價值等問題

嗯 這么解釋 貼現是銀行調控貨幣量的一個工具
銀行發行貼現債券 買方付給銀行貨幣 得到貼現債券
流通中的貨幣量減少
然後當時銀行賣出的時候 會有個賣出價格 比如 這個票面值為10萬人民幣的 貼現率先不定 反正肯定有 這樣 它的交易價格肯定低於其票面價格
所以
10W=（1+X）期限的方*交易價格
貼現和存款有點相反的感覺