債券回購如何掙錢

『壹』 企業債回購能夠賺錢的方法有哪些

本人做這個比較多，以下是我的答案，供參考：
1，可以獲得1元價差的收益。企業債交易是t+0，你可以買個然後看你的可賣數量。但是不建議做t+0，你會發現一般企業債價格波動很小。
2，可以獲得票面利率所得的利息，企業債一般一年付息一次，你可以F10看資料，查到發行日，也就是付息日。
3，建議；以前我在債券付息日前半個月買入債券，然後在付息日最後幾天賣出，這樣賺取差價。因為有些債券在臨近付息日價格會上漲，我用這個方法買過111062，122890並獲得小額收益。但是，企業債是凈價交易（不懂就網路），在付息時應該要繳納所得稅，理智的投資者在臨近付息日時應該會賣出用來避稅，而此時賣出利息損失並不大，但是實際上你可以注意看這幾天價格上漲了，這個是我一直很奇怪的問題。

『貳』 債券逆回購買了後是跌了賺錢的嗎

國債逆回購的價格是年化的收益率，代表的利息多少，一旦成交就不會變了專，不管以後價格屬漲跌；等到三天後，交割本金和按成交價格的收益率計算的利息收益；

國債逆回購不同於股票，不是靠價格的漲跌賺取收益，而是拆借資金出去賺取利息，利息的多少就是成交價格！簡單的收益計算解析就是 本金總額X收益率/360天X天數=利息收益。

參考資料：玉米地的老伯伯作品，復制粘貼請註明出處 。

『叄』 國債回購是如何套利的

國債回購套利原理
1.國債回購套利是在國債現券市場的收益率水平與回購市場的利回率水答平存在差異時產生的,當這個利差足以彌補資金成本和交易費用時,就可以進行國債回購套利。
2.其投資收益可用以下公式表示：投資收益＝國債現券差價(凈價)損益＋國債現券利息收入-國債回購利息支出-國債現券、回購手續費支出
3.基本操作方法是：投入資金,買入國債———回購,借入資金———買入同品種國債———回購,借入資金———……,以此循環下去,最終投資者將持有比原始投入資金規模大得多的國債資產。理論上講,在市場能夠承受的前提下,只要能夠保證盈利, 國債回購套做可以任意放大,投資收益也可隨之擴大。
4.在闡述國債回購套利風險時,我們還須引入「久期」概念：它是指收益率單位變動帶來的債券全價變動百分比。回購放大套做對市場收益率變化的敏感度明顯加大。
5.總之,國債回購放大套利模型通過杠桿效應放大了投入資金.改變了國債投資低風險低收益的特徵.同時也增大了國債投資的風險。

『肆』 買國債回購怎樣買才掙錢啊

你應該是問復買國債逆回購怎樣才制掙錢吧，實際上只要你買國債逆回購正常來說怎樣都能賺錢的，只是賺多賺少而已，最主要原因在於當你進行國債逆回購成交後，你的成交價格就是這筆國債逆回購的交易利率，至於利率後面的變動並不影響你已成交的逆回購利率，國債逆回購實際上就是一次成交進行來兩次交割結算，第一次交割結算是成交當天，第二次交割結算是到期日或到期後由於節假日順延交割日的到期結算。也就是說你進行了逆回購交易後並不需要再進行一次買賣交易，也不需要擔心交易價格變動的問題，實際上在交易成交時就已經鎖定收益。

至於交易時國債逆回購的交易價格很多時候是受市場資金的需求影響產生變動，具體還要看市場的資金供需緊張情況而定，如季末一般是傳統銀行績效考核的時點，短期利率一般都會慣性走高的，長假前也會受到資金提現要求影響短期利率也會有一定程度的走高。

『伍』 債券質押式回購如何盈利的

你應該是想問債券回購中的逆回購方(即把資金借出去)如何盈利的吧，版對於逆回購來說其盈利是依權靠正回購方(即融資方)回購到期時支付的利息，並且返還本金。在回購交易成交的時候就已經約定好交易期限(交易期限以債券回購的交易代碼區分)和交易利率(交易行情中所示的價格實際為利率)。
並不是證券公司為投資者提供債券質押，准確來說是市場上某債券持有者以其手上持有的債券作為質押，向市場其他資金持有者借錢融資。
對於證券交易所的債券質押式回購來說是無風險的，若正回購方到期違約時，是由中登公司(即證券交易的交易清算機構)墊付相關本金和利息給逆回購方，然後對正回購違約者進行限制交易，在違約後的一定時限內未能償還款項時，中登公司有權處置其所質押的債券，若處置後的款項不足，中登公司還有權處置該正回購違約者證券帳戶內其他證券，還有在正回購違約時，中登公司可以對正回購違約者所在的證券公司作出相應的處罰。

『陸』 投資做債券逆回購，能賺到錢嗎

債券回購是指交易雙方進行的以債券為權利質押的一種短期資金融通業務，在約定時間內按成交時確定的利率獲取利息收入的一種投資品種，利率由雙方協商確定。債券回購的最長期限為1年。

『柒』 請問債券怎樣賺錢

1.對於一個不打算持有到期的債券投資者來說，他的收益主要來源於兩部分，一是債券按照票面價格與利率，所要定期支付的債券利息，二是債券凈價(即不含債券應計利息的債券價格)的市場波動，我們叫它資本利得。

2.債券和股票有很大不同，股票投資本質上是賺企業成長的錢，分享經營帶來的紅利，所以人們說股票投資人都是天然的樂觀主義者，對不確定的未來充滿期待。而債券不同，如果目的是持有到期，而最終成功兌付，投資者的收益在買入一瞬間就已經被鎖定了。

3.不過，想告訴大家，千萬不要小看債券。因為除了持有到期，投資者也可以在二級市場上進行債券買賣，而此時，和股票一樣，市場趨勢的作用就顯露出來了。

4.基金所持有的債券在持有期間會產生利息收入，這部分收益通常比較穩定。不同的債券，信用評級和期限不同，因此收益率也不同。信用評級越高，表示風險越低，票面利率也越低。另外期限越長，票面利率也就越高。債券和債券基金都會因為債券價格的浮動，造成債券價值和基金凈值的波動，即有賺有賠。

(7)債券回購如何掙錢擴展閱讀：

債券是政府、企業、銀行等債務人為籌集資金,按照法定程序發行並向債權人承諾於指定日期還本付息的有價證券。

債券（Bonds / debenture）是一種金融契約，是政府、金融機構、工商企業等直接向社會借債籌借資金時，向投資者發行，同時承諾按一定利率支付利息並按約定條件償還本金的債權債務憑證。債券的本質是債的證明書，具有法律效力。債券購買者或投資者與發行者之間是一種債權債務關系，債券發行人即債務人，投資者（債券購買者）即債權人 。

債券是一種有價證券。由於債券的利息通常是事先確定的，所以債券是固定利息證券（定息證券）的一種。在金融市場發達的國家和地區，債券可以上市流通。在中國，比較典型的政府債券是國庫券。

『捌』 債券怎麼賺錢

債券盈利主要來源於利息收入、資本利得、債券回購收益、股票投資收入、可轉債增值五個方面獲得。
一、債券的定義和含義：
（一）債券的定義：
依照法定程序發行，約定在一定期限內還本付息的有價證券。債券是國家或地區政府、金融機構、企業等機構直接向社會借債籌措資金時，向投資者發行，並且承諾按特定利率支付利息並按約定條件償還本金的債權債務憑證。
（二）債券包含了以下四層含義：
1．債券的發行人（政府、金融機構、企業等機構）是資金的借入者；
2．購買債券的投資者是資金的借出者；
3．發行人（借入者）需要在一定時期還本付息；
4．債券是債的證明書，具有法律效力。債券購買者與發行者之間是一種債權債務關系，債券發行人即債務人，投資者（或債券持有人）即債權人。
二、債券的盈利方式：
1、
利息收入
基金所持有的債券在持有期間會產生利息收入，這部分收益通常比較穩定。不同的債券，信用評級和期限不同，因此收益率也不同。信用評級越高，表示風險越低，票面利率也越低。另外期限越長，票面利率也就越高。
2、
資本利得
除了吃票面利息外，還可以通過買賣債券獲得買賣的差價，以此得到超額收益。
3、
債券回購收益
通過回購業務將持有的債券質押融資，融得的資金又繼續投入到債券市場，這樣就可以獲得杠桿收入。
4、
股票投資收入
除了純債基金，還有偏債基金，其可以參與股票投資，增加了基金的獲利來源。
5、
可轉債增值
可轉債是債券可轉化為公司的股份的一種債券，當持有的可轉債對應公司的股價有上漲趨勢時，可轉債的價值會超越其作為固定收益類債券的價值，從而具有類似於股票的價值。
一般債券基金就是通過以上的五種方式進行投資和增值。
三、
債券的種類
債券的種類大致分為國債、地方政府債、金融債、企業債、公司債、央行票據等，涉及的市場包括銀行間同業交易市場，以及上海證券交易所和深圳證券交易所。
四、債券的購買方法：
1、對於普通家庭投資者，直接購買債券可通過場內證券賬戶來購買，如國債，國債逆回購。
2、至於其他類型的債券，有些只針對機構來發行，個人投資者比較難買。那麼對於投資者來說，可能僅賺一些票面利率是不夠的，國內，債券基金是80%以上的基金資產投資於債券的基金，債券基金將這些債券品種進行組合，以此來獲得收益。
五、影響債券收益的四要素：
1、債券票面利率。票面利率越高，債券收益越大，反之則越小。形成利率差的主要原因是基準利率水平、殘存期限、發行者的信用度和市場流通性等。
2、債券的市場價格。債券購買價格越低，賣出價格越高，投資者所得差益額越大，其收益就越大;
3、利益支付頻率。在債券有效期內，利息支付頻率越高，債券復利收益就越大，反之則越小;
4、債券的持有期限。在其他條件下一定的情況下，投資者持有債券的期限越長，收益越大，反之則越小。

『玖』 如何通過債券回購獲取穩定高收益

2012年2月4日，上海證券交易所制定了發布《上海證券交易所債券市場投資者適當性管理工作指引》，與2月1日開始正式實施的《上海證券交易所債券質押式回購交易風險控制指引》一起構成了對債券質押式回購交易明確的規范，使回購交易成為證券公司的常規業務。將極大地增加債券市場的流動性，同時也表明了政府大力發展債券市場的決心。債券流動性將日益改善，投資價值將日益顯現。將對低風險、固定收益投資者提高資金收益有所幫助。
一、債券回購的含義
債券質押式回購簡單地說就是交易雙方以債券為質押品的一種短期資金借貸行為。其中債券持有人（正回購方）將債券質押而獲得資金使用權，到約定的時間還本並支付一定的利息，從而「贖回」債券。而資金持有人（逆回購方）就是正回購方的交易對手。在實際交易中債券是質押給了第三方即中國結算公司，這樣交易雙方更加安全、便捷。
二、回購的價值所在
（一）逆回購操作的價值：
有機會盡量參與。很多人不在乎這點回購的「小錢」，而往往把賬戶上暫時不用的現金就閑置在那裡只拿活期利息。以100萬為例，我們看看差別。如果不做回購，則一天的活期利息為100萬*0.50%/360=14元。如果做回購，一般利率為2.6%（周四可到4%），則回購利息為100萬*2.6%/360=72元，減去最高的傭金10元，剩餘62元，比活期高58元。
（二）正回購操作價值
1.正回購後獲得資金的投資回報要確保遠高於所付出的利息。這是做回購的出發點也是對正回購的基本要求。所以在大新高收益時，回購後用來打新股是個不錯的選擇。
2.回購到期，可以用現金還款，也可以債券出庫賣出還錢。比如1日回購，則T+1日晚要准備足夠的現金，也可在T+1日申報債券出庫賣出還錢。
3.回購一般可以續作。續作就是指在質押債券到期時可以繼續回購獲得的資金來歸還上次的融入資金。比如T+1日沒法還款，就可繼續做1日或7日正回購，如此循環。這樣就無需用現金或賣出債券還款。註：有的券商不允許續作，就是回購到期要先還上次的融入資金，才可繼續做回購交易，這只是券商自己的規定，上交所並沒有這樣要求。
4.回購一般可以套作。套作就是回購融入資金後繼續買入債券，然後繼續質押回購，如此循環。按照上交所規定要求套作最多不允許超過5倍。有的券商為降低風險，設置倍數較低。
三、質押式回購交易操作流程
投資者要參與債券回購交易到證券營業部簽訂回購協議，債券質押式逆回購不用單獨簽協議，而正回購都要單獨簽協議。
（一）逆回購詳細操作流程：
在交易界面，選擇「賣出」，輸入代碼（比如204001），融資價格就是年化利率，數量最低是100（張），代表10萬元，每10萬元遞增，點擊融券下單就可以了。如果是一天回購，則下一交易日（T+1日）資金可用但不可取，T+2日可取。可用指可以買入任何證券；可取指可以轉入銀行賬戶。
T+1日是指交易日期，故若周五做一日正回購，則下周一資金才可用，但實際上你仍然只獲得了一天的年化利率。
7日回購是指7個自然日，比如周一做7日回購，則下周一資金就可用。其他品種類推。
（二）正回購詳細操作流程。
首先要查你持有的債券（當天買入的債券，當天就可質押）能不能回購以及折算率，數據可到滬深交易所查詢。具體操作方法如下：
1.債券質押入庫。在交易界面選擇「賣出（即提交質押券）」，輸入質押代碼，價格是自動顯示的，一般是1。注意：這里是質押代碼而不是交易代碼。此操作叫債券質押入庫。債券質押的數量沒有限制，最低1手即10張就可以了。
2.標准券的使用。債券質押入庫後，系統就根據最新的折算率自動換成了標准券（賬戶上出現標准券一覽，代碼為888880）。可以用來質押的債券必須是100張標准券的整數倍，故你有105張和180張都只能按100張標准券融資10萬元。多餘的債券可以直接出庫。
3.可回購日期。滬市，當日買入的債券當日可質押，當日可回購交易
4.回購交易。在交易界面中，選擇「買入」，輸入代碼比如滬市1日回購為204001；融資價格填你願意融入資金的利率；可用資金一覽不管顯示什麼都不影響操作；最大可融也不用管（是系統計算股票時用的，一般顯示為0），融資數量必須填100的整數倍，比如你有250張標准券，那麼你可以輸入100或200，表示你願意借入10萬或20萬元資金。交易完成後你的賬戶上就出現借入的現金，同時減少你的標准券數量。借入的資金就可買入其他證券也可以轉出資金。
5. 回購交易後的結算。做完回購後就要注意到期在你賬戶上准備足夠的資金以備扣款（仍是自動扣款，而不用做任何操作）。比如1日回購，當天晚上10點以後標准券就回到賬戶上，同時可用資金減少借入的金額（如果原來資金已用完，那麼就顯示負數）。T+1日16：00前你的賬戶上要准備足夠的扣款本金及利息以還掉借款。
6. 質押債券出庫（又稱解除債券質押）。債券質押到期後（標志就是標准券回到了賬戶上）就可申請出庫。方法與入庫時相反，即在交易界面選擇「買入（即轉回質押券）」，輸入質押代碼和出庫數量即可。注意：出庫的目的一般是為了賣出，否則沒有必要出庫，這樣下次回購時就非常方便。當日出庫的質押券可再次申報入庫。
7.債券可賣出日期。滬市當日出庫的債券當日賣出。
8.標准券與融入資金的關系。這兩個是相互對應的就像買賣股票和手頭現金的關系一樣，是一個問題的兩個方面。當標准券數量大於100時，就可融入資金。融入後，標准券消失（實際上是質押給了登記結算公司）賬戶上可用資金增加。當質押到期標准券回來時，賬戶上可用現金減少相應數額。
四、可質押回購的債券
所有的國債、絕大部分企業債、公司債和分離債的純債都可用於債券回購交易。滬深交易所每周都會公布可回購債券的折算率，折算率簡單說，就是把債券質押時，交易所按債券面值給出的可質押的比率。
五、現在交易的回購品種
上海和深圳交易所均有回購品種，因交易規則的不同，深圳回購品種不活躍，現介紹上海交易所的回購品種。
上海證券交易所可交易的質押式回購交易品種分為1日：GC1（204001）、2日GC2（204002）、3日GC3（204003）、4日GC4（204004）、7日GC7（204007）、14日GC14（204014）、28日GC28（204028）、91日GC91（204091）、182日GC182(204182)
六、質押式回購的申報要求
（1）申報單位:手（1手＝10張標准券）。
（2）計價單位:資金到期年收益率（％）,報價時省略百分號（％）。
（3）價格變動單位:0.005或其整數倍。
（4）每筆申報限制:最低申報限額為10手,最高申報限額為10000手。
（5）申報價格按照交易規則的規定執行。
七、回購交易客戶收益最大化方案設計
1、回購打新股方案
某低風險承受能力客戶有現金資產200萬，追求年華10%以上的收益率。其方案設計如下：
①傳統方式：逆回購+打新股
因受二級市場行情影響，此組合收益具有不確定性。
②新模式：持有債券+正回購+打新股
買支到期年化收益率為7%以上的債券，然後以3%的成本回購打新股。不打新股時，吃8%的利息，包括雙休。打新時，吃4%的利息。另外，回購打新股，只需要支付兩天的回購成本。T+2日一般不用再做回購。由於T+2日晚間打新股的資金會回到賬戶上，這筆資金剛好可以用來歸還上一日融入的資金（1日回購）。但要切記在賬戶還要提前預留好中簽的資金。如果擔心債券波動大，可以直接買國債或高評級債券或者一年內要到期的債券。
2、債券多倍套做方案
債券回購套做就是利用買入的相關債券進行質押並通過回購按相應的折算率融入資金，而且回購融入的資金還可以再次買入債券進行質押並通過回購再次融入資金。一般套做的倍數控制下在5倍以下，相當於你有100萬元的資金，通過債券回購套就做可以買入不超過500萬元的債券。
下面具體分析一下債券回購的收益情況(以上交所為例)：
目前上交所剩餘期限在三年左右的可回購債券的稅後到期收益率在5%左右，而回購利率平均在2%左右。
如果套做2倍的話，年化收益率=(5-2)*1+5=8%
如果套做3倍的話，年化收益率=(5-2)*2+5=11%
如果套做5倍的話，年化收益率=(5-2)*4+5=17%
八、回購交易的風險
逆回購交易一般沒有風險，因為逆回購方直接針對的結算公司這樣的第三方。如果債券質押方到期不能按時還款，結算公司會先墊付資金，然後通過罰款和處置質押券等方式向融資方追訴。逆回購的風險就是機會成本，也就是失去了逆回購期間選擇其他更高收益品種的機會。
在正回購交易中最大的風險是欠庫和欠資。所謂欠庫就是指當債券折算率降低後，沒能及時補足債券，致使標准券可融資的資金量小於直接融入到資金量。所謂欠資就是指當質押債券到期，需要還款時，賬戶上可用資金不足以歸還融資的資金及應付的利息。當出現欠庫或欠資時，會被罰款甚至收回回購交易的權利。具體下文會有詳細的說明。
防止欠庫或欠資的方法：每周三晚上查看滬深交易所最新的標准券折算率，如果折算率降低，就要在周五前補足債券。如果賬戶沒有就要再次買入質押入庫，再次買入也只需買入要求的數量（比如10張）就行了，而沒有必要再買入100張入庫。做融資方在到期前一定要在賬戶上存入足夠的資金，比如1日回購，則T+1日收市前賬戶上就要有足夠的資金，來源可以是新轉入的資金，可以是賣出證券或者債券出庫後賣出債券獲得的資金。對於打新回來的資金運用問題，在前面正回購操作技巧中已有敘述。

『拾』 如何做國債逆回購，一般能賺多少錢

一、國債逆回購相關知識：

（1）如做1天逆回購，則在T+1日，客戶資金可用，T+2日資金可取。內

（2）如果周五做1天回容購，周六，周日不計利息。

（3）1天、7天、14天國債回購產品是市場上最為活躍的三個品種。

二、具體操作：在交易界面輸入代碼，選擇國債逆回購品種後，賣出，輸入金額，賣出價即為年化收益率，如賣出GC001，現價25.135，年化收益即為25.135%，不會再隨著價格的漲跌而波動，直接鎖定賣出時的收益。

舉例：GC001 1天國債逆回購，利率25%

借款收益=10萬*25%/360*1=69元

手續費=10萬*0.001%=1元

實得利息=68元

收益雖然看起來不多，但這可是實打實的福利。而且只是佔用資金一天的時間。