❶ 什麼是債券的單利、復利、貼現利率
單利就是每年發利息債券，復利就是到期本利一起付的債券，利息也是計息的。累進利率就是每年利率都有增加，有一個累進率，每年加1%或加2%，每年的利息都不一樣。
券貼現利率指的是拿未到期的債券提前變現時的利率。貼現利率是指遠期匯票經承兌後，匯票持有人在匯票尚未到期前在貼現市場上轉讓，受讓人用來計算所要扣除的貼現息的利率。或銀行購買未到期票據時，用來計算貼現息的利率。
❷ 債券的利率用的是單利,但是在現金流貼現估值的時候用復利形式貼現
計息用的單利，貼現用的復利
❸ 公司是發附息債券好還是貼息債券好
按付息方式不同債券可劃分為：貼現債券（零息債）與附息債。
什麼是貼現債券（零息債），比如說，您以70元的發行價格認購了面值為100元的5年期的貼息債券，那麼，在5年到期後，您可兌付到100元的現金，其中30元的差價即為債券的利息。貼息債券總是折價發行的，這種債券您無需用利息率去計算它的利息額，因為它的面值與發行價格的差價（即債券的貼息部分）就是債券到期償還時您應該得到的投資收益。附息債券是平價發行的，分期計息、也分期支付利息，債券上附有息票，息票上標有利息額、支付利息的期限和債券號碼等內容。您可從債券上剪下息票，並憑據息票領取利息。附息債券的利息支付方式一般應在償還期內按期付息，如每半年或一年付息一次，目前我國 很少採用這種形式。
❹ 在經濟學的利息理論中,為什麼利息貼現用復利計算
貼現利率指的是拿未到期的票據或債券提前變現時的利率,這么做主要是從國家的經濟發展形勢考慮，從而制定相應的貨幣政策和利率，既保證了銀行的正常利益，也保障了儲戶的合法權益，對雙方都是有利的。
❺ 什麼叫做復利貼現和必要收益率
先來解釋必要收益率：
必要收益率指的是投資人要求得到的最低報酬率。通俗點說，打個比方，銀行給的一年定期存款利率是3%，如果你去投資其他的產品，那麼你希望該產品最少要給你帶來3%的收益，這個是你的底線。現在市場上一般用美國國債的收益率來作為這個最低報酬率。
復利貼現：
如你所說的，貼現利率指的是拿未到期的票據或債券提前變現時的利率，至於復利貼現，就是貼現的時候按照復利計算，計算的基數是到期時票據的面值。
❻ 債券中的 單利貼現 和 復利貼現 是什麼意思
單利是計上期利息不計入下一期本金的利息計算方法
復利就是指的"利滾利",上一期的利息計入下一期的本金重復計息
貼現利率指的是拿未到期的票據或債券提前變現時的利率
❼ 關於貼現債券的兩個問題
1、優點：購買貼現債券有利於投資者利用再投資效果增加資產運營的價值。首先由於貼現債券是以較低的價格購買高面額的債券,以及預定付息的原因,相比附息債券,投資者無形中就節省了一部分投資,節省部分可以用來再投資,增加資產運營的價值.其次,即使存在收益率、期限相同的貼現債券和附息債券, 在債券面額都是100元的情況下,受投資者資金額的限制,購買貼現債券也比較合算,因為少量資金擁有者也可進入市場,也能取得同樣收益率。第三,利用短期貼現債券進行的抵押貸款成本比使用相同期限的附息債券要小。
2、中長期資金市場的利率走勢較難判斷，而貼現債券的收益是在發行時就固定的，如果做中長期的貼現債券，萬一利率出現了意想不到的變化，對投資者或發行人都會產生不利的影響，所以，中長期貼現債券很少使用。
❽ 關於單利與復利的貼現
單利終值=現值*(1+i*n),所以單利與值=終值/(1+i*n),所以此債券的到期值為1500元,必要收益率為8%,按單利計算債券的價格=1500/（1+0.08*5）.
❾ 關於付息債券現值計算公式的問題
苯苯。。。
折現亞 也就是說我的一筆錢 一年後拿到是100塊 但是一年利息是2.25% 事實上這筆錢現在只值100/1.0225也就是97.8塊 也就是說未來的錢和現在的錢是不一樣的，因為金錢有它的時間價值
某東西除以（1+r）就是某個東西向前折現，（1+r）^n就是折現n年
換句話說 假設債券付息 一年一次 第一年你拿到的利息C折現到現在就是C/(1+r) 第二年就是C/(1+r)^2 第n年就是C/(1+r)^n M/(1+r)^n的意思是你n年拿到的本金折現到現在 兩部分相加就是債券的面額
在金融學中，請牢記time value of money TVM 也就是時間價值
因為無風險收益的存在，現在的錢永遠比未來的錢值錢，所以才有了金融學。整個金融學是構築在TVM的基礎上的
債券定價基於TVM的意思就是 債券的現金流是每年給付利息所產生的現金流與到期給付面額的現金流折現到現在的價值